استراتژی ریشیو اسپرد (Call Ratio Spread) ترکیبی از خرید اختیار خرید با اعمال پایینتر و فروش تعداد بیشتری اختیار خرید با اعمال بالاتر (مثلاً نسبت ۱:۲) روی یک پایه و یک سررسید است. مناسب رشد ملایم تا حوالی اعمال فروش است؛ اگر پایه خیلی بالاتر برود، زیان تئوریک نامحدود میشود. این راهنما نحوهٔ فعالسازی و خواندن خروجی اسکنر ریشیو اسپرد در دیدهبان را توضیح میدهد. برای مفهوم کامل استراتژی به مقالهٔ ریشیو اسپرد مراجعه کنید. توجه: این استراتژی با کال بکاسپرد نسبتی متفاوت است (آنجا تعداد خرید بیشتر از فروش است).
چگونه در دیدهبان آپشنباز اجرا میشود؟
برای شروع و استفاده از این اسکنر، مراحل زیر را انجام دهید:
- به دیدهبان آپشن بروید، یا از طریق میزکار باکس دیدهبان اضافه کنید؛
- در نوار ابزار بالای جدول، روی دکمهٔ کلیک کنید؛
- در تب «استراتژیهای آماده»، فرمول «ریشیو اسپرد» را انتخاب کنید؛
- یک نام دلخواه برای آن بگذارید و روی دکمهٔ «ذخیره به عنوان ستون» کلیک کنید.
اکنون ستون جدید به جدول اضافه میشود و در هر ردیف، بهترین ترکیب ریشیو (نماد فروش، نسبت خرید/فروش، سود و زیان ماهانه، سربهسر و نوار قیمتی) بههمراه آیکن نمودار استراتژی ظاهر میشود. با کلیک روی آیکن نمودار، موقعیتها وارد نمودار استراتژی میشوند.
نحوه تحلیل خروجی ریشیو اسپرد
هر خانه از جدول برای بهترین ترکیب پیداشده این موارد را نشان میدهد:
- نماد فروش و نسبت: شمارهٔ نماد پایهٔ فروختهشده و نسبت خرید به فروش (مثلاً
5200 1 : 2)؛ نسبت از دلتای بلکشولز دو پایه گرد میشود. - حداقل سود/زیان ماهانه (📉): بازده ماهانه در بدترین حالت تئوریک (زیر اعمال خرید) نسبت به سرمایهٔ مورد نیاز.
- حداکثر سود ماهانه (💰): بازده ماهانه نزدیک نقطهٔ حداکثر سود (حوالی اعمال فروش).
- موقعیت فعلی (📍): بازده ماهانهٔ تقریبی اگر موقعیت در قیمت فعلی پایه ارزیابی شود.
- نقاط سربهسر 【】: سربهسر بالا (و در صورت نیاز سربهسر پایین) به ریال.
- نوار قیمتی: موقعیت اعمال خرید، اعمال فروش، سربهسر و قیمت فعلی پایه روی یک خط.
- نمودار استراتژی: ساخت کامل موقعیت با نسبت دقیق برای تحلیل منحنی سود و زیان.
تنظیمات ویژوال و شخصیسازی (⚙️)
با کلیک روی آیکن ⚙️ تنظیمات (مدیریت خروجی و فیلتر) در سرستون، بدون ویرایش کد میتوانید پارامترها را عوض کنید:
- کارمزد معامله (SETTING_FEE): لحاظ کردن کارمزد خرید/فروش در محاسبات.
- کارمزد اعمال (SETTING_FEE_EXERCISE): لحاظ کردن کارمزد فرضی اعمال در سررسید.
- نمایش خطی (SETTING_INLINE): جمعوجور کردن خروجی در یک خط.
- حداقل زیان ماهانه (FILTER_MIN_MONTHLY_LOSS): فقط ترکیبهایی که حداقل سود/زیان ماهانهشان از این مقدار کمتر نباشد.
- ضریب دقت (FILTER_VOLUME_MULTIPLIER):
بهینهبین ضرایب ۱/۱۰/۱۰۰/۱۰۰۰ بهترین را برمیگزیند؛ یا یک ضریب ثابت. - فاصله تا سربهسر (FILTER_BE_DISTANCE): حداقل فاصلهٔ درصدی قیمت پایه تا سربهسر بالا.
- حداقل پرمیوم (FILTER_MIN_PREMIUM): حداقل قیمت سرخط خرید پایهٔ فروش.
- حداکثر نسبت دلتا (FILTER_MAX_DELTA_RATIO): سقف نسبت فروش به خرید (مثلاً جلوگیری از نسبتهای خیلی بزرگ).
ثابتهای فیلتر و محاسبات در کد
کد فرمول از ثابتهای زیر برای پنجرهٔ تنظیمات ویژوال استفاده میکند (دستورالعمل تنظیمات ویژوال):
مطالب مرتبط: ریشیو اسپرد یا اسپرد نسبتی · دیدهبان آپشن · استراتژیهای آماده · راهنمای فرمولنویسی