استراتژیهای نیکد کال (Naked Call) و نیکد پوت (Naked Put) شامل فروش قراردادهای اختیار خرید یا فروش بدون داشتن دارایی پایه یا موقعیت پوششدهنده هستند. این استراتژیها پتانسیل کسب درآمد سریع از طریق پرمیوم دریافتی را دارند، اما به دلیل ریسک نامحدود (یا بسیار بالا)، نیازمند فیلترهای کنترلی شدید و مدیریت دقیق وجه تضمین هستند. این راهنما نحوه فعالسازی و فیلتر تعاملی این اسکنرها را آموزش میدهد.
چگونه در دیدهبان آپشنباز اجرا میشود؟
برای پیادهسازی این فیلترها و بررسی قراردادهای جذاب فروش، مراحل زیر را طی کنید:
- به دیدهبان آپشن بروید، یا از طریق میزکار باکس دیدهبان اضافه کنید；
- روی دکمهٔ کلیک کنید؛
- در تب «استراتژیهای آماده»، بر اساس نیاز خود فرمول «نیکد کال v2.5» یا «نیکد پوت v2.4» را انتخاب کنید؛
- نام مناسب برای آن بنویسید و روی دکمهٔ «ذخیره به عنوان ستون» یا «ذخیره به عنوان فیلتر» کلیک نمایید.
با ذخیرهٔ این فرمولها، ستونی اختصاصی به جدول شما اضافه میشود که درصد بازدهی کلیدیِ فروش قرارداد را به همراه آیکن ⚙️ تنظیمات نمایش میدهد. همچنین با کلیک بر روی آیکن 📈 در هر ردیف، موقعیت فروش مستقیماً در شبیهساز سود/زیان بارگذاری میشود تا بتوانید نمودار تحلیل ریسک آن را مشاهده کنید.
چرا مدیریت ریسک در Naked Writing حیاتی است؟
هنگام فروش نیکد، شما تعهدی را قبول میکنید و بابت آن پرمیوم (وجه خرید) دریافت میکنید. بورس برای تضمین ایفای تعهد شما، مبلغی را به عنوان وجه تضمین (مارجین) در حساب شما بلوکه میکند. از آنجایی که حرکت شدید بازار خلاف جهت موقعیت شما ضرر بزرگی وارد میکند، باید حتماً فاصلهٔ قیمت اعمال تا قیمت فعلی سهم پایه را به دقت پایش کنید.
شخصیسازی فیلترها با تنظیمات ویژوال (⚙️)
بر روی آیکن ⚙️ سرستون کلیک کنید تا پنل مدیریت خروجی باز شود. شما میتوانید بدون دست زدن به کدهای برنامه، فیلترهای حیاتی زیر را روی بازار اعمال کنید:
- حداقل سود مورد انتظار (FILTER_MIN_RETURN): حداقل بازدهی مورد نیاز برای ورود به معامله فروش بر اساس وجه تضمین بلوکه شده.
- حداقل پرمیوم دریافتی (FILTER_MIN_PREMIUM): فیلتر کردن قراردادهایی که قیمت بیعانهٔ آنها ناچیز است و ارزش فروش تعهدی را ندارد.
- حداقل فاصله تا قیمت اعمال (FILTER_MIN_STRIKE_DISTANCE): فاصلهٔ حاشیهٔ امنیت؛ مثلاً عدد ۱۰ به این معنی است که قیمت سهم پایه باید حداقل ۱۰٪ با قیمت اعمال فاصله داشته باشد (قرارداد عمیقاً خارج از سود OTM باشد).
- حداکثر روز تا سررسید (FILTER_MAX_DAYS_TO_MATURITY): برای استفاده از افت زمانی سریع (روند نزولی ارزش زمانی قراردادها)، معمولاً فروش نیکد روی قراردادهای با سررسید کوتاه (کمتر از ۳۰ الی ۴۰ روز) انجام میشود.
متغیرها و کدهای کنترل نیکد در پلتفرم
ثابتهای زیر در کدهای اسکنر به کار رفتهاند و مستقیماً با کنترلهای ویژوال هماهنگ هستند:
مطالب مرتبط: راهنمای وجه تضمین و مارجین · دیدهبان آپشن · استراتژیهای آماده